Kalkulator Portfela Inwestycyjnego

Dopasuj strukturę portfela do profilu ryzyka, horyzontu i kwoty. Kalkulator podaje procentowy podział na akcje, obligacje, surowce i gotówkę z oczekiwanym zwrotem i ryzykiem. Im dłuższy horyzont i wyższa tolerancja ryzyka - tym więcej akcji w portfelu.

Profile ryzyka i alokacja

Profil	Akcje	Obligacje	Surowce	Gotówka	Oczekiwany zwrot	Max spadek
Konserwatywny	20%	60%	5%	15%	3-5%	-8%
Zrównoważony	50%	35%	10%	5%	5-7%	-18%
Wzrostowy	70%	20%	10%	0%	7-9%	-28%
Agresywny	90%	5%	5%	0%	8-11%	-40%
100% akcje	100%	0%	0%	0%	9-12%	-50%

Jak dobrać profil?

Horyzont 1-3 lata (poduszka bezpieczeństwa, cel krótkoterminowy) → Konserwatywny. Głównie obligacje i gotówka. Nie ryzykuj - potrzebujesz tych pieniędzy wkrótce.

Horyzont 5-10 lat (wkład na mieszkanie, edukacja dzieci) → Zrównoważony. Mix akcji i obligacji. Czas odrobić ewentualne straty, ale bez szaleństw.

Horyzont 15-30 lat (emerytura, wolność finansowa) → Wzrostowy lub Agresywny. Głównie akcje. Czas jest po Twojej stronie - bessy się odrabiają.

Emerytura za 5 lat → Stopniowo przenoś z akcji do obligacji. Zasada: 100 minus wiek = % akcji. W 55 lat: 45% akcji. W 65 lat: 35% akcji.

Przykłady portfeli

25-latek, start inwestowania, 500 zł/miesiąc: Profil agresywny (30+ lat do emerytury). Portfel: 90% VWCE (akcje globalne) + 10% AGGH (obligacje). Oczekiwany zwrot: 8-10%. Po 35 lat: ok. 1 200 000 zł.

40-latek, 100 000 zł jednorazowo: Profil zrównoważony (20 lat do emerytury). Portfel: 60% akcje, 30% obligacje, 10% złoto. Oczekiwany zwrot: 6-7%. Po 20 lat: ok. 320 000-380 000 zł.

55-latek, 300 000 zł, za 5 lat emerytura: Profil konserwatywny. Portfel: 25% akcje, 50% obligacje, 15% gotówka, 10% złoto. Oczekiwany zwrot: 4-5%. Celem jest ochrona kapitału, nie maksymalizacja zysku. Po 5 lat: 365 000-380 000 zł.

Portfel All Weather (Ray Dalio): 30% akcje, 40% obligacje długoterminowe, 15% obligacje krótkoterminowe, 7,5% złoto, 7,5% surowce. Historyczny zwrot: 7%. Max spadek: -12%. Cel: stabilność we wszystkich warunkach rynkowych.

Rebalancing co rok: Portfel 60/40 na początku roku: 60 000 zł akcje, 40 000 zł obligacje. Pod koniec roku: akcje urosły do 72 000 zł (67%), obligacje 42 000 zł (33%). Rebalancing: sprzedajesz 6 800 zł akcji i kupujesz obligacje. Wracasz do 60/40.

FAQ - Najczęściej zadawane pytania

Co to jest alokacja aktywów?

Alokacja aktywów to podział portfela między klasy aktywów: akcje, obligacje, surowce, gotówkę, nieruchomości. Decyduje o 90% zmienności portfela (badania Brinson). Ważniejsza niż wybór konkretnych spółek. Prosta alokacja (np. 80% VWCE + 20% obligacje) pokonuje większość aktywnie zarządzanych funduszy.

Ile procent portfela w akcjach?

Zasada kciuka: 100 (lub 110) minus wiek = % akcji. 30 lat: 70-80% akcji. 50 lat: 50-60%. 65 lat: 35-45%. Agresywni inwestorzy dodają 10-20 pp. Ostrożni odejmują. Kluczowe: ile lat do momentu gdy będziesz potrzebować pieniędzy, nie sam wiek.

Czy potrzebuję obligacji w portfelu?

Przy horyzoncie 20+ lat: nie koniecznie. 100% akcji daje najwyższy zwrot w długim terminie. Ale: w bessie portfel 100% akcji spada o 40-50%, a portfel 60/40 tylko o 20-25%. Obligacje są "amortyzatorem" emocji. Jeśli potrafisz spokojnie patrzeć na -40% - 100% akcji. Jeśli nie - dodaj obligacje.

Co to jest rebalancing?

Rebalancing = przywracanie pierwotnych proporcji portfela. Portfel 60/40 po dobrej hossie staje się 70/30. Rebalancing: sprzedajesz "drogie" akcje i kupujesz "tanie" obligacje - wracasz do 60/40. Rób go raz w roku lub gdy odchylenie przekroczy 5 pp. Automatycznie realizujesz zasadę "kupuj tanio, sprzedawaj drogo".

Czy złoto powinno być w portfelu?

Złoto to zabezpieczenie przed inflacją i kryzysem. Historycznie rośnie gdy akcje spadają. Rekomendowana waga: 5-15% portfela. ETF na złoto: IGLN (iShares Physical Gold). Złoto nie daje dywidend ani odsetek - zarabiasz tylko na wzroście ceny. W portfelu All Weather: 7,5%.

Jak zbudować portfel za 1 000 zł/miesiąc?

Najprostszy portfel: 1 ETF. VWCE (cały świat) - wystarczy. Portfel 2-funduszowy: 80% VWCE + 20% AGGH (obligacje). Portfel 3-funduszowy: 70% VWCE + 20% AGGH + 10% IGLN (złoto). Więcej funduszy rzadko poprawia wynik - komplikuje za to rebalancing. Prostota wygrywa.